Gestern waren mit u.a. BNP Paribas, Credit Agricole und UBS vorwiegend Financial Emittenten am EUR Credit Primärmarkt aktiv. Damit wurde dieser, nach einer rund zweitmonatigen, COVID-19 bedingten Pause für Bankemittenten von Senior-Anleihen neu eröffnet. BNP Paribas preiste eine EUR 1,25 Mrd. Senior Non Preferred (SNP) Anleihe bei MS+135 BP (9NC8) ebenso wie Credit Agricole (EUR 1,5 Mrd., MS+125 BP, 6NC5). UBS platzierte eine EUR 2 Mrd. Senior Anleihe bei MS+110 BP (3J). Bei allen Deals konnte das Pricing gegenüber den ersten Preisindikationen (IPTs) deutlich eingezogen werden. Aus dem SSA Segment stockte KfW eine bestehende Senior Unsecured Anleihe um EUR 1 Mrd. bei MS+1 BP (Fälligkeit in 2024; EUR 6 Mrd. neues ausstehendes Volumen) auf und La Poste emittierte eine Dualtranche Senior Unsecured Anleihe (A: EUR 650 Mio., MS+90 BP, 6,5J; B: EUR 1,15 Mrd., MS+135 BP, 12J). Ratings: S&P stufte das LT Issuer Rating von Tata Steel UK von B+ auf B hinab. Aus der Automobilindustrie wurden zudem Faurecia (BB+) und Gestamp Automocion (BB) ebenfalls von S&P jeweils auf Credit Watch negative gesetzt.