Credit-Märkte, 28.1.: AIB, Bankinter, Rabobank, Unilever, Carrefour, Strabag

Gestern sahen wir die ersten Covered Bond (CB) Emissionen nach der Griechenland Wahl. Zwei Emittenten aus den Peripheriestaaten zeigten deutlich auf, dass der CB-Markt weiterhin robust ist. Die irische AIB platzierte einen siebenjährigen Hypotheken CB (EUR 750 Mio., Kupon 0,625 %, Aa2/A) bei MS+27 BP, während die spanische Bankinter für ihre zehnjährige CB Anleihe (EUR 1 Mrd., Kupon 1,00 %, Aa2/A) einen Risikoaufschlag von MS+38 BP verzeichnete. Beide Emissionen waren komfortabl überzeichnet. Rabobank platzierte eine Senioranleihe (EUR 1,5 Mrd., Kupon 1,375 %, 12 Jahre, Aa2/A+/AA-) bei MS+60 BP. Unternehmensseitig brachten unter anderem Unilever (EUR 750 Mio., Kupon 0,5 %, 7 Jahre, A1/A+, MS+17 BP) und (Carrefour EUR 750 Mio., Kupon 1,25 %, 10 Jahre, BBB+, MS+55 BP) neue Anleihen auf den Markt. Strabag plant eine Anleihe (EUR 200 Mio., 7 Jahre, BBB-) zu platzieren. Die erste Preisindikation (IPT) lag bei MS+135 BP.