Credit-Märkte 24.5.: Symrise, Fresenius, Bank of Queensland, Casino Guichard-Perrachon ...

Bei den Corporates brachte Telenor eine Multi-Tranche Senior Anleihe (erw. Rating A) auf den Markt. Tranche A (7 Jahre, EUR 1 Mrd.) preiste bei MS+65 BP, Tranche B (10 Jahre, EUR 1 Mrd.) bei MS+80 BP und Tranche C (15 Jahre, EUR 500 Mio.) bei MS+100 BP. Des Weiteren konnte Symrise eine Senior Anleihe (6,5 Jahre, EUR 500 Mio.) bei MS+130 BP platzieren. Bei den Financials konnte die Bank of Queensland einen Covered Bond (5 Jahre, EUR 500 Mio., erw. Rating Aaa/AAA) bei MS+25 BP am Markt platzieren. Darüber hinaus begab NN Group eine Senior preferred Anleihe (4 Jahre, EUR 500 Mio., erw. Rating A-) bei MS+57 BP. Zudem emittierte Leaseplan eine AT1 Anleihe (PNC5, EUR 500 Mio., erw. Rating Ba3/B+) mit einer Emissionsrendite von 7,5 %. Die Muttergesellschaften von Casino Guichard-Perrachon SA wurden unter Gläubigerschutz gestellt. So leitete u.a. die mit EUR 2,9 Mrd. verschuldete Rallye SA ein französisches Gerichtsverfahren namens „sauvegarde“ ein, was ihr mindestens sechs Monate für die Planung einer Schuldenrestrukturierung verschafft. Ratings: S&P hat das Rating von Fresenius Groupum ein Notch auf BBB (Ausblick stabil) heraufgestuft. Hintergrund sind neben soliden Ergebnisaussichten vor allem die gesunkenen Wahrscheinlichkeiten für eine transformative Akquisition.